倍特早盘视点1113

发布时间:2018-11-13 08:52:58
股指:IC11买持4450上方,IH11买持2430上方
一段时间以来各种政策和资金强支撑股市,游资重心在IC且资金增幅较快,主力资金重在IH成分股,短期内几乎不太受道琼等外盘干扰。昨买入的IC,IH分别以4400和2390作为短期止损。
策略 买持IC11,4450,止损4400;买持IH11,2430,止损2390
倍特期货 蒋宇莺
 
美元又出阶段新高,金银受压继续走跌
【外盘、消息】隔夜,COMEX金报收1203.8,跌0.77%,日线小阴下行,日均线及MACD死叉扩口。周失守10周均线后形态转弱,支撑1195,压力1215;COMEX银报收14.020,跌1.13%,日线小阴直逼9月低点。周弱势有恢复可能,支撑13.9,压力14.3。
    消息面:美联储旧金山联储主席Daly称,不会对12月份加息感到惊讶,预计2019年至少有两次加息。英国首相梅称,英国脱欧谈判正接近“终点”,谈判双方都在为尽可能达成脱欧协议而努力。
【基金持仓】黄金ETF持仓762.00吨,较前一日增加0.90%;白银ETF持仓量10101.94吨,较前一日减少0.29%。
【期货走势】昨晚内盘方面,沪金、沪银期价平开后小幅回落。沪金日均线及MACD下行开口,短线先看60日均线支撑;沪银周、日线均下破近日横盘小区间后继续下探,中期下行通道有效的情况跌势或恢复。基本面上,美联储进一步加息预期强化,美元再创阶段新高,这构成金银的主要压力。昨晚欧美股指再度走跌,但难敌加息压力;欧元区不稳定性及基金持仓的变化均未提供有效支撑,金银短期不太乐观。AU1906支撑275,压力278;AG1906支撑3450,压力3530。
【操作策略】沪金中期宽幅区间,短期偏弱回踩,AU1906参考278-275区间短空交易;银中期下行未改,日线震荡回落,AG1906轻空设好止盈保护。
(倍特期货: 张中云)
 
钢材维持下跌,短线有震荡修正
螺纹上周产量下降,仍高于同期;社会库存下降;厂库增加,说明销售不佳;库存总量下降放缓,需求在转弱;商家显恐高情绪,成交下降,现货大跌。热卷钢厂订单差,商家出货为主,现货下跌。
期货盘面黑色系下跌调整,打低震荡反抽,波动较大。螺纹需求转弱,现货大跌,市场预期转弱,但基差仍然较大,打低出现获利盘回吐,技术上有修正要求,短线震荡难免。原料端矿石因BHP脱轨事件,港口库存环比下降,现货偏稳,期货近月偏强震荡;焦炭第三轮涨价落地,不过进入限产季钢厂对高价接受度不高,期货在下游调整拖累下跟随调整,资金选择远月打压。
螺纹1901依托3960持空,择机移仓换月;热卷1901空单依托3700持有;矿石1901择机在远月试空;短线交易日内为主。
(倍特期货 刘明亮)
 
橡胶价格优势,下行空间受限
观点:橡胶目前的基本面没有大的变化,主流逻辑仍是产能增加以及需求下降带来的价格风险,刺激价格下跌。但价格偏低的优势正在逐步体现出来,进口意愿下降,割胶意愿下降等因素都有可能推动价格回升,所以目前不宜过分看空价格。后期继续关注泰国原料价格以及进口情况,有望对市场产生较大影响。昨日橡胶主力合约RU1901探低至10975点,收盘回升至11160点。1-5-9月份价差保持近期缩小局面,期现套利空间进一步被打压,短期市场投机性做空下降,有望反弹。
交易策略方面,橡胶供需矛盾存在,RU1901合约波动区间11000-11500附近,轻仓持多。
(倍特期货 杜辉)
 
两粕:持续震荡整理
【外盘、消息】   
昨晚美豆粕指数下跌,报收309.3,跌0.8点,跌幅0.26%。据巴西咨询机构AgRural公司周一称,截至11月8日,2018/19年度巴西大豆播种进度达到71%,比一周前提高了10个百分点,也高于过去五年同期的平均播种进度54%。头号大豆生产州马托格罗索,大豆播种进度达到96%,去年同期为79%。
【期货走势】                
昨晚夜盘两粕震荡,1901豆粕减仓0.77万,1901菜粕增仓1.21万。
【操作策略】
美国农业部月度供需报告美豆重归震荡,美豆走势仍取决于中美贸易争端走向。国内多部门接连出台调控措施及猪瘟疫情延续打压两粕期价,但国内油厂大豆进口成本偏高及榨利恶化又对两粕期价形成支撑。中美外交对话情绪乐观,但G20峰会中美两国元首会面前,仍难言贸易争端解决,反而不确定风险加大,短期内市场炒作资金也出现降温势头,震荡走势延续,操作上线顺势参与或观望。
(倍特期货 刘体峰)
 
油脂疲弱
【信息及评述】MPOB供需报告显示,马来西亚棕榈油10月产量196万吨,环比增6.01%;出口157万吨,环比降2.97%;月末库存272万吨,环比增7.63%。 美国农业部(USDA)供需报告显示,美豆收割面积8830万英亩(上月8830,上年8950),单产52.1蒲式耳/英亩(预期53,上月53.1,上年49.3),产量46.00亿蒲式耳(预期46.76,上月46.90,上年44.11),出口19.00亿蒲式耳(上月20.60,上年21.29),期末库存9.55亿蒲式耳(预期8.98,上月8.85,上年4.38)。现货方面,根据天下粮仓,11月12日沿海一级豆油5320—5410元/吨(部分跌20-50元/吨),沿海24度棕榈油4310—4430元/吨(跌50—90元/吨),沿海进口菜籽压榨四级菜油6020—6250元/吨(跌50—70元/吨)。
【观点与操作策略】MPOB调增库存,但低于市场预期,报告中性偏多,夜盘油脂高开低走。马棕库存增加事实不改、贸易摩擦存缓和预期、豆油处历史高位、油脂需求尚未打开,油脂压力仍在。y1901、OI901、P1901短空持有,皆以MA5做保护。
(倍特期货 刘思兰)
 
玉米现价多地上涨期价冲高回落
【现货市场】山东德州中谷淀粉报价2630元/吨,涨0;河北石家庄德瑞淀粉报价2650元/吨,涨0;黑龙江绥化昊天淀粉报价2400元/吨,涨50,吉林四平天成淀粉报价2450,涨0。据天下粮仓网,上周81家样本淀粉企业玉米加工量为75.16万吨,开机率75.22%,跌0.62。临储玉米拍卖结束,共成交了10014万吨,市场玉米供应充足,陈粮持续出库市场面临压力。需求方面,生猪存栏和能繁母猪存栏继续底部运行,饲料需求仍较为疲软,但深加工产能大幅扩张,深加工需求较好。东北新季玉米逐渐上市,前期农户惜售情绪较浓,新粮收购价格较去年大幅提高。
【操作策略】临储玉米拍卖结束,但已拍卖玉米尚未完全消化,且新季玉米大量上市,市场供应整体继续宽松,再加上下游生猪行业仍处于周期底部,导致饲料需求较为疲软,给予玉米上涨压力。当前东北玉米逐渐大量上市,河南河北山东价格再度上涨,东北价格多地上涨,期价冲高回落,操作上可日内交易为主,C1901压力1940,CS1901压力2430,重点关注东北新玉米价格变化。
(倍特期货  程杰)
 
苹果:现货以质论价  期价振荡调整
基本面:目前各产区新果库外货基本技结束,陕西产区客商收购结束,入库量目前约4成,库外货不多,库内货自提发货为主。烟台各产区目前一二级好货不多,仍有零星统货交易,以质论价,80以上通货2.5-2.8左右,80以上一二级3-3.8元,质量下降,价格区间拉大,行情有些混乱,冷库目前入库率平均为4-5成,果农货陆续入库中,上周库容增加5.4%,部分小冷库存货较少,库外货交易减少,价格平稳。
盘面:苹果合约上周受交割消息面影响,期价呈现较强趋势,涨幅较大,昨日复检结果出来,8张合格,2张不合格,硬度也高于之前,昨日低开调整,目前消息面主导行情,加上近日涨幅较大,无新的利多消息面,期价高位调整,预计会有所持续,日内交易为主,主力合约支撑区间11800-12000。
操作策略:苹果合约受消息面影响,价格上下反复,建议日内交易为主。
(倍特期货策略分析师:孙绍坤)
 
白糖:SR905重点观测前跳空缺口4950位置,暂无持仓
目前多头核心理由:年度相对低价区,且期现贴水价差很大,有收拢的动力。目前产销区平均现货对SR901升水400,对SR905升水300。1905合约缓慢夯实过程中,商品气氛略悲观,暂无持仓。
策略 无持仓
倍特期货 蒋宇莺
 
 
 
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